Аналіз фінансових результатів на матеріалах СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк»

РОЗДІЛ 2.

АНАЛІЗ ФІНАНСОВИХ РЕЗУЛЬТАТІВ НА МАТЕРІАЛАХ СП ЗАТ «ТЕРІХЕМ-ЛУЦЬК».

2.1. Загальна характеристика СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк».

Узагальнюючим показником господарської діяльності СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк» є фінансовий результат. В якості кінцевого фінансового результату господарюючого суб'єкта виступає прибуток (чи збиток).

Стабільність господарської діяльності СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк» залежить від його фінансово-господарської діяльності. Тому аналіз показників, що його характеризують має надзвичайно важливе значення.

В 1995р. під час приватизації контрольний пакет акцій ВАТ Луцькпластмас був придбаний словацьким підприємством АО Хемосвіт. В 1997 році ВАТ Луцькпластмас розпочав інвестиційну акцію по реконструкції виробництва спільно із АО Хемосвіт, АО Теріхем (Словакія) та фінською фірмою Рані Пласт, яка закінчилась в кінці 1998 року.

В квітні 1999 року на основі виробництва електроплівок було організовано спільне словацько-українське підприємство закрите акціонерне товариство Теріхем-Луцьк з акціонерами АТ Хемосвіт, АТ Теріхем та ВАТ Луцькпластмас. Урочисте відкриття підприємства відбулося 18 серпня 1999 року.

Метою діяльності товариства є отримання прибутку для задоволення матеріальних і соціальних потреб акціонерів шляхом виготовлення поліпропіленової плівки.

Майно товариства складається з основних засобів та оборотних коштів, а також цінностей, вартість яких відображена в балансі підприємства. СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк» є власником:

майна, переданого йому засновниками;

майна, одержаного в результаті його фінансово-господарської діяльності, а також іншого, набутого на підставах, незаборонених чинним законодавством;

Товариство з моменту державної реєстрації є юридичною особою, має самостійний баланс, розрахунковий та інші рахунки в банківських установах, печатку, штампи, товарний знак та інші реквізити. Воно може створювати на території України і за її межами дочірні підприємства, філії та представництва, відповідно до чинного законодавства країни. Також має право без обмежень приймати рішення, щодо напрямів своєї діяльності.

Виробництво на СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк» носить серійний характер. Основною продукцією являється поліпропіленова плівка, яка поділяється на конденсат орську (товщиною від 6мкм. до 15мкм., марок Е, ЕС, ЕR, RER, RERC) і господарську (товщиною від 10мкм. до 30мкм., марок ОN, ONE, PP, PPT), а також поліпропілен вторинний.

Аналіз основних техніко-економічних показників діяльності СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк» наведений у таблиці 2.1.

Таблиця 2.1.

Основні техніко-економічні показники діяльності.

СП ЗАТ «Теріхем-Луцьк».

Показник Значення показника Абсолютне відхилення Відносне відхилення.

2000 р. 2001 р. 2002 р. 2001;

2000 2002;

2001 2001;

2000 2002;

1 2 3 4 5 6 7 8.

1.Обсяг реалізації, тис. грн. 12 735,4 16 895,4 17 769,0 4160.

3.Собівартість реалізованої продукції, тис. грн. 12 862,4 14 503,3 14 910,0 1640.9.

4.Чистий прибуток прибуток, тис. грн.

675,4 528,4.

6.Кількість працівників, чол. 67 68.

1,5.

8.Середньомісячна з/п одного роб., грн. 395,77 767,04.

371,27.

9.Фонд з/п, тис. грн. 5907 11 280.

10.Дебіторська заборгованість, тис. грн. 1779,3 1275,7 4268,3 -503,6 2992,6 -28,3 234,6.

11.Кредиторська заборгованість, тис. грн. 39 966 1066,6 1641,6 -2930 575,0 -73,3 53,9.

2.2. Аналіз формування доходів, витрат і прибутків підприємства Аналіз балансового прибутку (доходу) розпочинаємо з загальної оцінки доходів, отриманих підприємством у 2000 та у 2001 році, виявляють тенденції і напрямки зміни прибутку (доходу). Визначаються відхилення від попереднього періоду в абсолютній сумі та у процентах.

Для зручності аналізу прибутку складаємо таблиці 2.2.

Таблиця 2.2.

Аналіз структури доходів підприємства Показники 2000 2001 2002 Зміна за звітний період.

2002;2001.

тис. грн. %.

тис. грн. % тис. грн. % тис. грн. %.

2001;2000 2002;2001.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10.

1. Дохід (виручка) від реалізації продукції, тис. грн. 12 735,4 96,7 16 895,1 74,8 17 769,0 78,4 873,9 32,7 5,2.

2. Інші операційні доходи підприємства, тис. грн. 421,0 3,2 5688,1 25,2 4867,3 21,6 -820,8 1251,1 -14,4.

3. Інші доходи від звичайної діяльності, тис. грн. 18,4 0,1 — - 0,1 — 0,1 -100,0 х.

4. Надзвичайні доходи, тис. грн. ;

— - - - - х х Усього доходів, тис. грн. 13 174,8 100 22 583,2 100 22 636,4 100 53,2 71,4 23,6.

З аналізу даних таблиці 2.2 можна зробити висновок про те, що загальна сума доходів у 2002 році порівняно з доходами у 2001 році зросла на 53,2 тис. грн., що у процентному співвідношенні складає 23,6%.

Порівнюючи темпи приросту надходжень підприємства, слід зазначити, що темпи приросту доходів у 2002 році порівняно з такими у 2001 році були значно нижчими.

Нарощення доходів підприємства стало можливим за рахунок значного збільшення виручки від реалізації продукції (+873,9 тис. грн.).

Зниження інших операційних доходів мало місце у зв’язку зі зниженням реалізації оборотних активів підприємства та в результаті операційних курсових різниць за операціями в іноземній валюті.

В структурі доходів найбільша питома вага належить виручці від реалізації продукції. Динаміка отриманих підприємством доходів за період 2000;2002 рр. наведена на рис. 2.1.

На наступному етапі аналізу доходності підприємства є аналіз тенденцій зміни витрат, пов’язаних як з операційною діяльністю, так і з іншими видами діяльності.

Структура витрат і відрахувань підприємства за період, що аналізується, наведена в таблиці 2.3.

Рис. 2.1 Динаміка доходів підприємства Таблиця 2.3.

Аналіз структури витрат і відрахувань підприємства Показники 2000 2001 2002 Зміна за звітний період.

2002;2001.

тис. грн. %.

тис. грн. % тис. грн. % тис. грн. %.

2001;2000 2002;2001.

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10.

1. Податок на додану вартість, тис. грн. 731,8 4,9 491,5 2,2 1286,2 5,8 794,7 -32,8 161,7.

2. Собівартість реалізованої продукції, тис. грн. 12 862,4 85,8 14 503,3 66,1 14 910,0 67,4 406,7 12,8 2,8.

3. Адміністративні витрати, тис. грн. 857,9 5,7 891,8 4,1 1051,2 4,8 159,4 4,0 17,9.

4. Витрати на збут, тис. грн. 23,1 0,2 43,2 0,2 63,5 0,3 20,3 87,0 47,0.

5. Інші операційні витрати, тис. грн. 398,7 2,7 5594,1 25,5 4568,3 20,7 -1025,8 1303,1 -18,3.

6. Фінансові витрати, тис. грн. 34,6 0,2 94,5 0,5 1,6 — -92,9 173,1 -98,3.

7. Інші витрати, тис. грн. 27,4 0,2 — - 0,7 — 0,7 -100,0 х.

8. Податок на прибуток від звичайної діяльності, тис. грн. 43,0 0,3 289,4 1,4 226,5 1,0 -62,9 573,0 -21,7.

Усього витрат і відрахувань, тис. грн. 14 978,9 100 21 907,8 100 22 108,0 100 200,2 46,3 0,9.

Як видно з аналізу, можна зробити висновок про те, що загальний обсяг витрат підприємства, що значно впливає на показники прибутковості, протягом усіх років, за які проводиться аналіз, зростав. Так, у 2001 році порівняно з 2000 роком темп приросту витрат та відрахувань складав 46,3%, а у 2002 році порівняно з 2001 роком — 0,9%. Проаналізуємо, які конкретно фактори впливали на збільшення витрат у звітному фінансовому році.

З-поміж відрахувань з реалізованої продукції слід звернути увагу на значне зростання податку на додану вартість. Враховуючи збільшення доходів від реалізації продукції така динаміка мала місце у зв’язку з діючими у нашій державі особливостями та пільгами оподаткування обороту податком на додану вартість. Інших відрахувань з обороту не спостерігалось. Динаміка витрат підприємства наведена на рис. 2.2.

Рис. 2.2 Динаміка витрат підприємства.

x6000×0084×6100×0124.

x6000×0084×6100 $x0084x6B00×2564.

&.

ax6B00xD064.

u 5.

kd.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

x6000×0084×6100×0124.

&.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

u 5.

x5E00x0A84×6000xF684×61FFx0124.

x030FxC86A*x1600xCC68xE711×5500×0108×2400о обсягу витрат і відрахувань її частка складає 67,4%, що на 1,3% більше за питому вагу собівартості у 2001 році. Такі тенденції відповідають зростанню матеріаломісткості продукції підприємства.

Поряд з високою питомою вагою собівартості продукції у 2002 році значним розміром характеризуються інші операційні витрати, які мало підприємство в результаті ведення звичайної діяльності. Питома вага їх у загальному обсязі складає 20,7%.

Нижченаведена зведена характеристика доходів та витрат і відрахувань підприємства у звітному періоді передує розрахунку фінансового результату підприємства. Останній наведений у таблиці 2.4.

Таблиця 2.4.

Розрахунок фінансового результату підприємства Показники 2000,.

тис. грн. 2001,.

тис. грн. 2002,.

тис. грн. Зміна за звітний період.

2002;2001.

тис. грн. %.

2001;2000 2002;2001.

1. Всього доходів 13 174,8 22 583,2 22 636,4 53,2 71,4 0,2.

2. Всього витрат 14 978,9 21 907,8 22 108,0 200,2 46,3 0,9.

Фінансовий результат підприємства (чистий прибуток (+), збиток (-)) -1804,1 +675,4 +528,4 -147,0 х -21,8.

В результаті поведених розрахунків слід зазначити, що у звітному періоді підприємство отримало чистий прибуток в сумі 528,4 тис. грн., що на 147,0 тис. грн. (21,8%) менше відповідного показника у 2001 р. Це стало можливим внаслідок деякого зниження ділової активності фірми. Спільна динаміка витрат і доходів підприємства за період, що аналізується, наведена на рис. 2.3.

Рис. 2.3 Зведена динаміка доходів, витрат та фінансових результатів діяльності підприємства Результати проведених розрахунків (кінцевих фінансових результатів) деталізуємо в розрізі доходів від операційної, фінансової та іншої звичайної діяльності підприємства. Отримані значення наведемо в таблицю 2.5.

Таблиця 2.5.

Деталізований розрахунок фінансових результатів підприємства Показники 2000,.

тис. грн. 2001,.

тис. грн. 2002,.

тис. грн. Відхилення, тис. грн.

2001;2000 2002;2001.

1 2 3 4 5 6.

1. Прибуток від реалізації продукції (валовий прибуток), тис. грн. -858,8 1900,3 1572,8 2759,1 -327,5.

2. Прибуток від операційної діяльності, тис. грн. -1717,5 1059,3 757,1 2776,8 -302,2.

3. Прибуток від звичайної діяльності до оподаткування, тис. грн. -1761,1 964,8 754,9 2725,9 -209,9.

4. Податок на прибуток, тис. грн. 43,0 289,4 226,5 246,4 -62,9.

5. Всього прибутку від звичайної діяльності, тис. грн. -1804,1 675,4 528,4 2479,5 -147,0.

6. Чистий прибуток, тис. грн. -1804,1 +675,4 +528,4 2479,5 -147,0.

Як було наведено вище, у звітному періоді підприємство отримало додатній фінансовий результат — чистий прибуток склав 675,4 тис. грн. цьому сприяли як отримання додатної величини валового прибутку зокрема, так і додатні значення прибутку від операційної діяльності та звичайної діяльності підприємства загалом.

Негативним моментом можна вважати поетапне зниження фінансових результатів, якщо за відлік розглядати момент отримання виручки від реалізації продукції.

2.3. Аналіз прибутку від реалізації продукції.

Прибуток від реалізації продукції визначається як різниця між чистим доходом від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) і собівартістю реалізованої продукції:

(2.1).

— прибуток від реалізації продукції;

— чистий дохід від реалізації продукції;

— собівартість реалізованої продукції.

Вихідні дані для аналізу прибутку від реалізації продукції (валового прибутку) в розрізі 2000;2001 років наведені в таблиці 2.6.

Таблиця 2.6.

Аналіз валового прибутку підприємства Показник 2001 рік За цінами і витратами 2001 року і за обсягом та структурою 2002 року 2002 рік Відхилення.

2002;2001.

1. Виручка (чиста) від реалізації продукції, тис. грн. 16 403,6 15 408,7 16 482,8 79,2.

2. Собівартість реалізованої продукції, тис. грн. 14 503,3 13 620,5 14 910,0 406,7.

3. Валовий прибуток, тис. грн. 1900,3 1788,2 1572,8 -327,5.

За даними таблиці 2.6 валовий прибуток у 2002 році порівняно з таким у 2001 році зменшився на 327,5 тис. грн. Відхилення валового прибутку у 2002 році від прибутку 2001 року сталося в результаті змін обсягу реалізації, собівартості, структури й асортименту продукції та оптових цін на продукцію.

Порівнюючи суму прибутку, отриману у 2002 році з прибутком за цінами і витратами 2001 року, але обсягом і структурою 2002 року, обчислимо, наскільки вона змінилась внаслідок зміни обсягу і структури реалізованої продукції:

].

Маючи прибуток у 2001 році і враховуючи темп приросту (падіння) виручки від реалізації, очевидно, обсяг прибутку від реалізації змінився на такий же відсоток (-6,07%) і додатковий дохід склав:

Отже, за рахунок реалізації продукції підприємство одержало 1784,95 тис. грн. прибутку. Після цього визначаємо вплив структурного фактора: від першого результату віднімаємо другий:

Вплив зміни собівартості на суму прибутку розраховується порівнянням собівартості 2002 року з собівартістю 2001 року (перерахованою на обсяг і структуру 2002 року):

В нашому випадку фактична собівартість зросла, отже, прибуток зменшився на 1289,5 тис. грн.

Вплив зміни оптових цін на прибуток визначається порівнянням виручки, отриманої у 2002 році (зменшеної на суму податків на додану вартість, акцизів та інших обов’язкових платежів) з виручкою 2001 року, перерахованою на обсяг і структуру 2002 року:

Значне зростання прибутку за рахунок підвищення цін на продукцію не є результатом ефективної діяльності підприємства, оскільки досягається воно за рахунок споживачів продукції.

Загальна сума результатів впливу різних факторів на доходи наведена в таблиці 2.7.

Таблиця 2.7.

Факторний аналіз валового прибутку підприємства Фактори впливу на валовий прибуток підприємства Рівень впливу, тис. грн.

1. Валовий прибуток за рахунок обсягу реалізованої продукції 1784,95.

2. Валовий прибуток за рахунок структури реалізованої продукції -1897,05.

3. Валовий прибуток за рахунок собівартості реалізованої продукції -1289,50.

4. Валовий прибуток за рахунок оптових цін на продукцію 1074,10.

Сумарний вплив факторів -327,50.

Критерій (зміна валового прибутку) 1572,8 — 1900,3 = -327,5.

Підводячи підсумок факторного аналізу фінансових результатів діяльності підприємства (а саме — валового прибутку підприємства), можна зробити висновок про те, що у звітному періоді найбільш сприятливий вплив на формування валового прибутку мали обсяги реалізованої продукції - вплив склав 1784,95 тис. грн., та зміна оптових цін на продукції - валовий прибуток за рахунок дії даного фактору склав 1074,1 тис. грн. Негативним впливом на зміну валового прибутку характеризувались зміна собівартості та структури реалізованої продукції.

Так як сумарний вплив факторів зміни валового прибутку підприємства співпадає з його відхиленням за звітний період, то робимо висновок про те, що розрахунки виконані вірно.

PAGE 38.